Tài trợ ngược nhà cung cấp

Tài trợ ngược nhà cung cấp (Reverse Factoring) là gì?

Là hình thức tài trợ chuỗi cung ứng trong đó nhà mua (doanh nghiệp lớn có xếp hạng tín dụng tốt) chủ động khởi xướng và bảo lãnh nghĩa vụ thanh toán cho nhà cung cấp thông qua ngân hàng. Ngân hàng chiết khấu các khoản phải trả đã được nhà mua xác nhận để cấp vốn sớm cho nhà cung cấp với lãi suất ưu đãi. Mô hình này được điều chỉnh bởi Thông tư 04/2021/TT-NHNN và Thông tư 02/2023/TT-NHNN sửa đổi, bổ sung một số điều về mua bán khoản phải thu.

Đặc điểm

• Rủi ro tín dụng được đánh giá dựa trên nhà mua thay vì nhà cung cấp.
• Giúp doanh nghiệp nhỏ và vừa tiếp cận vốn với chi phí thấp nhờ uy tín của nhà mua.
• Nhà mua có thể kéo dài thời hạn thanh toán mà không ảnh hưởng dòng tiền nhà cung cấp.
• Quy trình: nhà cung cấp giao hàng → nhà mua xác nhận công nợ → chiết khấu tại ngân hàng → giải ngân.
• Mô hình phổ biến với các tập đoàn FDI lớn tại Việt Nam như Samsung, Toyota, Unilever.

Ví dụ

Công ty Samsung Việt Nam mua linh kiện từ nhà cung cấp C trị giá 5 tỷ đồng, kỳ hạn thanh toán 120 ngày. Sau khi giao hàng và được Samsung xác nhận công nợ, C mang khoản phải thu đến Ngân hàng Y chiết khấu. Ngân hàng Y ứng trước 95% (4,75 tỷ đồng) với lãi suất 5%/năm, thấp hơn nhiều so với 8-9%/năm nếu C vay trực tiếp. Đến hạn, Samsung thanh toán đủ 5 tỷ cho ngân hàng, phần chênh lệch được hoàn lại cho C sau khi trừ phí dịch vụ.